На рубеже XIX и XX веков Лондон становится ареной жестокой борьбы двух талантливых фокусников, Роберта Энджера и Альфреда Бордена. Их дружеская конкуренция на профессиональной почве быстро перерастает в непримиримую вражду, в которой каждый из соперников готов пойти на любые жертвы, чтобы обойти оппонента, украсть его секреты и сорвать самые сложные, эффектные трюки, над которыми тот работает...
Режиссер Ларри Кларк, известный своими беспощадными картинами о маргинальной молодежи и жизни на грани закона, как и во всех своих работах не приукрашивает реальность, показывая жестокий мир мелких и крупных преступников с фирменным цинизмом. Действие разворачивается в США конца 90-х, где шансы на честную жизнь для тех, кто вырос на улицах, практически равны нулю.